В среду Microsoft впервые в истории раскрыл ежеквартальную выручку Azure в абсолютных цифрах вместо привычных процентов роста. Azure принёс $33,2 млрд за июль-сентябрь, что на 48% выше показателя годичной давности. На этом фоне раскрыл квартальные результаты и Google: его облако Google Cloud принесло $30,7 млрд — немного меньше, но растёт в два раза быстрее (примерно удвоил выручку за год). Для инвесторов это ключевой момент: теперь три крупнейших облачных оператора сообщают свои цифры в одной валюте, и можно вести прямое сравнение.
Почему Microsoft раньше этого не делал? Потому что долгие годы было удобнее скрывать масштаб Azure за процентами роста и туманными формулировками. Azure быстро вырос и становился всё ярче видно больше, чем нужно было показывать конкурентам. Теперь же, когда облако — уже 36% от $92,3 млрд ежеквартальной выручки Microsoft и её главная двигательная сила, скрывать это стало бессмысленно.
Цифра $33,2 млрд впечатляет, но важнее тренд. Azure перерос не только в абсолютном размере, но и по скорости: рост на 48% на таком уровне дохода требует серьёзного аппетита клиентов. Для сравнения, Microsoft сама прогнозировала рост на 44-45% на квартальном совещании с инвесторами. Перебить собственный прогноз — знак, что спрос на облако и AI-инфраструктуру не сходит с пика.
Amazon отчитается о своём AWS в четверг, но ожидается, что облако Амазона по-прежнему останется крупнейшим в абсолютных цифрах. Однако рост Google Cloud вдвое быстрее Azure уже намекает на смену в динамике рынка. Google вложился в AI и инфраструктуру более агрессивно, и это видно в цифрах.
Раньше этот разговор велся на уровне процентов и условных единиц, что позволяло интерпретировать результаты произвольно. Теперь конкуренция облаков вышла на уровень прямого сравнения. Это хорошо для инвесторов — реальная прозрачность. И плохо для Microsoft, если она хотела скрывать медленнее рост по сравнению с конкурентами, но это уже слишком позднее сожаление.
В России облачные вычисления долгое время были нишевой услугой. С ужесточением санкций и трудностями с импортом иностранных облаков большинство компаний вынуждены либо использовать локальные альтернативы (Яндекс.Облако, VK Cloud), либо искать обходы. Для бизнеса, который ещё может работать с зарубежными сервисами, раскрытие реальных цифр Azure помогает правильнее оценить соотношение цены и объёма мощностей, чем когда было только «растёт на X процентов».
Алексей Мартыненко
Главный редактор SPV News
Раскрытие реальных цифр Azure — это прежде всего признание того, что облако стало слишком большим, чтобы его скрывать. Для инвесторов появилась прозрачность, но вот для Microsoft появилась и очень явная проблема: Google Cloud растёт вдвое быстрее, и это уже не спрячешь за словами. Когда все три гиганта сообщают свои цифры в одной валюте, война облаков перестаёт быть маркетинговой игрой.